专门写给我的中文读者： 绿的谐波（LeaderDrive，688017，577.3亿人民币）是我在布局人形机器人赛道时最青睐的中国上市标的。 他们的业务涵盖： 谐波减速器（据称占有超过60%的国内市场份额，以及1800多家全球客户） 人形机器人旋转关节减速器 直线执行器 电机/关节，以及许多其他核心零部件。 并且他们正在进军行星滚柱丝杠（planetary roller screws）领域。 目前占据着绝对的主导地位：超过60%的国内市场份额以及1800多家全球客户。 主要客户包括优傲机器人（Universal Robots）、优必选（UBTech）、智元机器人（Agibot），而特斯拉（Tesla）、Figure 以及绝大多数其他人形机器人研发商都很可能是他们的潜在客户。 如果你看一下这些零部件的 BOM（物料清单），粗略估计它们占到了每台研发出的人形机器人的 4-15%，随着他们进军更多细分领域，这个比例可能还会更高。 我认为没有人能对这类公司进行精确的财务建模，其前景更多取决于未来几年内会有多少人形机器人实现量产。 这其实是对一家能够在每台生产出的人形机器人中占据可观份额的公司，进行的一种方向性做多（directional long）。 在可扩展的规模化量产方面，中国显然是该领域的领导者，许多西方玩家无法将成本降到绿的谐波那样的水平。 随着我们向实体人工智能（physical AI）的规模化迈进，我极其看好机器人这个赛道。

#MRVL 黄仁勋说迈威尔将成为下一个万亿美金公司 感谢老黄喊单，一天400万 我们拿住了！

Michael Dell确认CRWV已经部署首批 Dell + Nvidia Vera Rubin NVL72 AI机柜，并完成初步测试 这已经不是CRWV第一次抢跑了 去年它就是最早拿到 Blackwell Ultra 的云服务商之一，今年又成为首批部署 Vera Rubin 平台的玩家 结合技术面上看：CRWV上市以来一直保持高低点不断抬升的趋势结构 最近几周经历了一轮快速拉升后进入高位震荡 这种走势通常代表两种情况： 第一种是主力出货 第二种是资金等待新的基本面催化 而Dell + Nvidia + Vera Rubin的落地，显然更偏向第二种 只要后续继续站稳关键均线并放量突破前高，趋势仍然属于强势上涨结构 我觉得CRWV最有意思的是它的发展路径 最早服务加密矿工到后来服务AI模型 GPU还是那些GPU 但华尔街给的估值已经完全不是一个量级 币圈的兄弟们想一下如果今年早早的转去做美股，是不是也赚到了不同量级的money呢 #美股 #DELL #NVDA #CRWV

#BTC 两个星期跌了5个点 可以 继续努力

市场疯了…… 不想上班了…… 上司邮件都不想回了…… 老婆的line都不想回了……